Dziennik Ustaw Poz. 1089 z 2013

Tytuł:	Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 30 sierpnia 2013 r. w sprawie warunków emitowania obligacji skarbowych oferowanych w sprzedaży hurtowej
Status aktu prawnego:	Obowiązujący
Data ogłoszenia:	2013-09-17
Data wydania:	2013-08-30
Data wejscia w życie:	2013-10-01
Data obowiązywania:	2013-10-01

Treść dokumentu: Dziennik Ustaw Poz. 1089 z 2013

DZIENNIK USTAW

RZECZYPOSPOLITEJ POLSKIEJ

Warszawa, dnia 17 września 2013 r. Poz. 1089

ROZPORZĄDZENIE MINISTRA FINANSÓW zdnia 30 sierpnia 2013r. wsprawie warunków emitowania obligacji skarbowych oferowanych wsprzedaży hurtowej Na podstawie art.97 ust.1 ustawy zdnia 27 sierpnia 2009r. ofinansach publicznych (Dz.U. z2013r. poz.885 i938) zarządza się, co następuje: Rozdział1 Przepisy ogólne §1.Rozporządzenie określa warunki emitowania obligacji skarbowych oferowanych wsprzedaży hurtowej, zwanych dalej „obligacjami”, wszczególności: 1)  jednostkową wartość nominalną obligacji; 2)  walutę, wktórej może następować emisja; 3)  zasady itryb sprzedaży, wtym termin lub sposób ustalenia ceny sprzedaży emitowanych obligacji na rynku pierwotnym; 4)  podmioty, którym obligacje danej emisji są oferowane do nabycia na rynku pierwotnym; 5)  ograniczenia co do obrotu obligacjami na rynku pierwotnym iwtórnym; 6)  sposób realizacji świadczeń ztytułu obligacji. §2.Ilekroć wrozporządzeniu jest mowa o: 1)  agencie emisji – rozumie się przez to podmiot odpowiedzialny za organizację przetargów obligacji; 2)  elektronicznym systemie przetargowym – rozumie się przez to system teleinformatyczny prowadzony przez agenta emisji, przeznaczony do obsługi przetargów obligacji; 3)  Krajowym Depozycie – rozumie się przez to Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A.; 4)  komunikacie – rozumie się przez to informację dotyczącą obligacji oferowanych na przetargach, publikowaną przez Ministra Finansów na podstawie rozporządzenia; 5)  liście emisyjnym – rozumie się przez to list emisyjny, wydawany przez Ministra Finansów na podstawie art.98 ustawy zdnia 27 sierpnia 2009r. ofinansach publicznych, zawierający szczegółowe warunki emisji obligacji; 6)  narosłych odsetkach – rozumie się przez to wartość odsetek, stanowiących należność uboczną ztytułu jednej obligacji, obliczoną na dzień dokonywania kalkulacji; 7)  współczynniku indeksacji – rozumie się przez to wartość, na podstawie której jest waloryzowana wartość nominalna obligacji indeksowanych, obliczoną na dzień dokonywania kalkulacji wsposób określony wliście emisyjnym; wprzypadku obligacji, których wartość nominalna nie podlega indeksacji, współczynnik ten wkażdym przypadku wynosi 1 (jeden);

 Dziennik Ustaw –2– Poz. 1089

8)  cenie czystej – rozumie się przez to cenę za wartość nominalną jednej obligacji odanym terminie wykupu, wyrażoną zdokładnością do dwóch miejsc po przecinku; 9)  minimalnej cenie sprzedaży – rozumie się przez to cenę czystą, ustaloną przez Ministra Finansów dla danego przetargu sprzedaży, stanowiącą najniższą przyjętą cenę czystą obligacji odanym terminie wykupu; minimalnej cenie zamiany – rozumie się przez to cenę czystą, ustaloną przez Ministra Finansów, stanowiącą najniższą 10)  przyjętą cenę czystą obligacji oferowanych do sprzedaży, ustaloną na podstawie ofert złożonych przez uczestników przetargu; ofercie niekonkurencyjnej – rozumie się przez to niezawierającą ceny czystej ofertę zakupu, zamiany lub sprzedaży 11)  obligacji odanym terminie wykupu; 12)  dniu ustalenia praw – rozumie się przez to dzień, na który ustala się podmioty uprawnione do otrzymania, wdniu wymagalności, świadczeń ztytułu wykupu obligacji lub odsetek oraz wielkości tych świadczeń. §3.1.Obligacje są nabywane izbywane na przetargach, zzastrzeżeniem ust.2. 2.Wcelu zarządzania długiem Skarbu Państwa Minister Finansów może zawierać umowy zpodmiotami, októrych mowa w§6 ust.1, przyznające prawo zakupu lub przedstawienia do odkupu obligacji poza przetargiem. 3.Informacje ozawarciu umowy, októrej mowa wust.2, Minister Finansów podaje do wiadomości publicznej wsposób określony w§7. §4.1.Obligacje są nominowane wwalucie polskiej lub weuro. 2.Wartość nominalna jednej obligacji wynosi 1000 (jeden tysiąc) jednostek waluty określonej wust.1 lub wielokrotność tej kwoty. 3.Walutę obligacji, wartość nominalną jednej obligacji oraz łączną wartość nominalną emitowanych obligacji określa list emisyjny. 4.Obligacje mogą być emitowane, wszczególności, jako obligacje: 1)  zerokuponowe; ostałej stopie procentowej; 2)  ozmiennej stopie procentowej; 3)  indeksowane. 4)  §5.1.Obligacje są papierami wartościowymi na okaziciela. 2.Obligacje nie mają formy dokumentu isą rejestrowane wdepozycie papierów wartościowych prowadzonym przez Krajowy Depozyt. §6.1.Obligacje mogą być nabywane przez osoby fizyczne, osoby prawne lub spółki nieposiadające osobowości prawnej. 2.Obligacje mogą być przedmiotem obrotu między podmiotami, októrych mowa wust.1, przy zachowaniu warunków określonych wprzepisach regulujących obrót dewizowy, atakże obrót instrumentami finansowymi, ofertę publiczną iwarunki wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz nadzór nad rynkiem kapitałowym. §7.Listy emisyjne ikomunikaty są publikowane na stronie internetowej Ministerstwa Finansów lub winnych środkach masowego przekazu ozasięgu ogólnopolskim. Rozdział2 Uczestnicy przetargów §8.1.Wprzetargach mogą brać udział: 1)  banki, instytucje kredytowe lub instytucje finansowe, atakże ich oddziały, wrozumieniu ustawy zdnia 29 sierpnia 1997r. – Prawo bankowe (Dz.U. z2012r. poz.1376, zpóźn. zm.1)), zktórymi Minister Finansów zawarł umowę

1)

Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone wDz.U. z2012r. poz.1385 i1529 oraz z2013r. poz.777 i 1036.

 Dziennik Ustaw –3– Poz. 1089

wsprawie pełnienia funkcji Dealera Skarbowych Papierów Wartościowych, przyznającą im prawo do składania ofert na przetargach obligacji określonych wrozporządzeniu, 2)  banki państwowe wrozumieniu ustawy zdnia 29 sierpnia 1997r. – Prawo bankowe, nieposiadające statusu Dealera Skarbowych Papierów Wartościowych – zwane dalej „uczestnikami przetargu”.

2. Szczegółowe warunki uczestnictwa wprzetargach podmiotów, októrych mowa wust.1 pkt2, zostaną określone wumowie zawartej zMinistrem Finansów. §9.Uczestnicy przetargu nabywają obligacje we własnym imieniu ina własny rachunek. Obowiązek zapłacenia ceny zakupu obligacji ciąży na uczestniku przetargu. Rozdział3 Przetargi obligacji §10.1.Przetargi obligacji są organizowane przez agenta emisji. 2.Agent emisji działa na podstawie umowy zawartej zMinistrem Finansów. 3.Minister Finansów może, bez podania przyczyny, odwołać albo unieważnić przetarg przed przyjęciem ofert lub ogłosić dodatkowy przetarg. §11.1.Uczestnicy przetargu składają oferty wpostaci elektronicznej, za pomocą elektronicznego systemu przetargowego, wdniu przetargu, do godziny określonej wkomunikacie oprzetargu. 2.Wprzypadku awarii elektronicznego systemu przetargowego uczestnicy przetargu składają oferty za pomocą środków bezpośredniego porozumiewania się na odległość (telefon, faks) na adres wskazany przez agenta emisji. 3.Uczestnik przetargu może odwołać złożoną ofertę przed upływem terminu, októrym mowa wust.1. §12.1.Umowa sprzedaży obligacji zostaje zawarta wdniu przetargu zchwilą przyjęcia przez Ministra Finansów oferty złożonej przez uczestnika przetargu. 2.Uczestnicy przetargu otrzymują od agenta emisji, najpóźniej drugiego roboczego dnia po dniu, wktórym odbył się przetarg, informację potwierdzającą przyjęcie bądź odrzucenie oferty przez Ministra Finansów. 3.Nie przydziela się ułamkowych części obligacji. §

13.

1. Wartość nominalna oferty przedstawionej przez uczestnika przetargu nie może być mniejsza od określonej wkomunikacie. 2.Oferty nabycia obligacji złożone niezgodnie zwarunkiem określonym wust.1 lub błędne pod względem rachunkowym, atakże złożone po upływie terminu określonego wkomunikacie zostają odrzucone. Rozdział4 Przetarg sprzedaży §14.Obligacje są oferowane na przetargach, wterminach określonych wliście emisyjnym. §15. Wyróżnia się następujące rodzaje przetargów sprzedaży obligacji: 1)  przetarg wielu cen – gdy każdy uczestnik przetargu sprzedaży, którego oferty zakupu zostały przyjęte, jest obowiązany zapłacić za nabyte obligacje kwotę wynikającą ziloczynu ich liczby, ceny czystej oraz współczynnika indeksacji, powiększoną owartość narosłych odsetek, obliczoną zgodnie zzałącznikiem nr1 do rozporządzenia; 2)  przetarg jednej ceny – gdy wszyscy uczestnicy przetargu sprzedaży, których oferty zakupu zostały przyjęte, są obowiązani zapłacić za nabyte obligacje kwotę wynikającą ziloczynu ich liczby, minimalnej ceny sprzedaży oraz współczynnika indeksacji, powiększoną owartość narosłych odsetek, obliczoną zgodnie zzałącznikiem nr1 do rozporządzenia.

 Dziennik Ustaw –4– Poz. 1089

§16.Najpóźniej wdniu przetargu sprzedaży Minister Finansów ogłasza komunikat oprzetargu sprzedaży, zawierający wszczególności: 1)  rodzaj przetargu sprzedaży; 2)  datę przetargu oraz godzinę upływu terminu składania ofert; datę igodzinę rozrachunku przetargu; 3)  4)  termin wykupu ikod ISIN obligacji; 5)  przewidywaną wartość nominalną obligacji oferowanych na przetargu sprzedaży; 6)  minimalną wartość nominalną oferty; 7)  wartość narosłych odsetek na dzień rozliczenia przetargu; 8)  informację odopuszczalności składania ofert niekonkurencyjnych; prognozowany udział ofert niekonkurencyjnych włącznej wartości sprzedaży na przetargu, jeżeli dopuszczono skła9)  danie ofert niekonkurencyjnych. §17.

1. Uczestnicy przetargu sprzedaży mogą składać oferty niekonkurencyjne, jeżeli dopuszczono składanie ofert niekonkurencyjnych na danym przetargu sprzedaży.

2. Na przetargu sprzedaży uczestnik przetargu może złożyć jedną ofertę niekonkurencyjną.

3. Składając ofertę niekonkurencyjną, uczestnik przetargu wyraża zgodę na zawarcie transakcji: wprzypadku przetargu wielu cen – po cenie wynikającej ziloczynu liczby nabywanych obligacji, średniej ważonej 1)  ceny czystej dla przyjętych ofert zawierających cenę czystą oraz współczynnika indeksacji, powiększonej owartość narosłych odsetek, obliczonej zgodnie zzałącznikiem nr1 do rozporządzenia; 2)  wprzypadku przetargu jednej ceny – po cenie wynikającej ziloczynu liczby nabywanych obligacji, minimalnej ceny sprzedaży oraz współczynnika indeksacji, powiększonej owartość narosłych odsetek, obliczonej zgodnie zzałącznikiem nr1 do rozporządzenia.

4. Minister Finansów ma prawo do redukcji ofert niekonkurencyjnych po terminie składania ofert. Wprzypadku redukcji ofert niekonkurencyjnych Minister Finansów określa wartość nominalną obligacji sprzedanych wtym trybie ipodaje stopę redukcji ofert niekonkurencyjnych zdokładnością do dwóch miejsc po przecinku.

5. Liczba obligacji wofercie niekonkurencyjnej podlegającej redukcji będzie zaokrąglana wgórę do najbliższej wielokrotności 1000 (jednego tysiąca), zzastrzeżeniem nieprzekroczenia liczby obligacji określonej wdanej ofercie.

6. Wprzypadku gdy zostaną złożone tylko oferty niekonkurencyjne, przetarg obligacji odanym terminie wykupu zostaje odwołany. §18.Oferta zakupu obligacji na przetargu sprzedaży powinna zawierać wszczególności: 1)  adres agenta emisji; 2)  termin wykupu ikod ISIN obligacji; 3)  cenę czystą obligacji będących przedmiotem oferty, chyba że oferta zakupu stanowi ofertę niekonkurencyjną; 4)  liczbę oraz wartość nominalną obligacji będących przedmiotem oferty; upoważnienie dla Krajowego Depozytu do obciążenia rachunku bankowego w Narodowym Banku Polskim, wraz 5)  zpodaniem jego numeru, kwotą odstępnego wsytuacji, októrej mowa w§30 ust.4–6; 6)  numer konta depozytowego lub rachunku papierów wartościowych bądź rachunku zbiorczego wKrajowym Depozycie, na które uczestnik nabywa obligacje. §19.1. Po upływie terminu składania ofert zakupu Minister Finansów określa dla danego przetargu sprzedaży minimalną cenę sprzedaży.

 Dziennik Ustaw 2.Oferty zakupu obligacji: 1)  zceną wyższą od minimalnej ceny sprzedaży – zostają przyjęte wcałości; 2)  zceną równą minimalnej cenie sprzedaży – mogą być przyjęte wcałości lub wczęści przy zastosowaniu redukcji ofert.

3. Wprzypadku redukcji ofert Minister Finansów określa wartość nominalną sprzedanych obligacji odanym terminie wykupu ipodaje stopę redukcji ofert wprocentach, zdokładnością do dwóch miejsc po przecinku.

4. Przepis §17 ust.5 stosuje się odpowiednio. §20.1.Po przetargu sprzedaży Minister Finansów ogłasza komunikat owynikach przetargu sprzedaży zawierający wszczególności następujące dane: 1)  rodzaj przetargu; 2)  datę przetargu; 3)  datę igodzinę rozrachunku przetargu; 4)  termin wykupu ikod ISIN obligacji; 5)  wartość nominalną obligacji oferowanych do sprzedaży; 6)  wartość nominalną obligacji, na które otrzymano ofertę zakupu, zwyszczególnieniem ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich składanie; 7)  wartość nominalną przyjętych ofert, zwyszczególnieniem ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich składanie; minimalną cenę sprzedaży iodpowiadającą jej rentowność, zdokładnością do trzech miejsc po przecinku; 8)  9)  średnią ważoną cenę czystą ustaloną dla przyjętych ofert zawierających cenę czystą iodpowiadającą jej rentowność, zdokładnością do trzech miejsc po przecinku; 10)  najwyższą przyjętą cenę czystą iodpowiadającą jej rentowność, zdokładnością do trzech miejsc po przecinku; 11)  stopę redukcji ofert zawierających minimalną cenę sprzedaży, zdokładnością do dwóch miejsc po przecinku, zwyszczególnieniem ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich składanie.

2. Wprzypadku sprzedaży obligacji na przetargu jednej ceny komunikat, októrym mowa wust.1, nie zawiera danych, októrych mowa wust. 1 pkt 9 i10. Rozdział5 Przetarg uzupełniający §21.1.Minister Finansów może oferować obligacje na przetargu uzupełniającym. 2.Przetarg uzupełniający może zostać zorganizowany najpóźniej następnego dnia po przetargu sprzedaży. 3.Wartość nominalna obligacji oferowanych na przetargu uzupełniającym nie może być większa niż 20% wartości nominalnej obligacji oferowanych na przetargu sprzedaży. §22.Na przetargu uzupełniającym obligacje odanym terminie wykupu są sprzedawane: 1)  średniej ważonej cenie czystej, wprzypadku gdy obligacje były sprzedawane na przetargu wielu cen; po 2)  minimalnej cenie sprzedaży, wprzypadku gdy obligacje były sprzedawane na przetargu jednej ceny. po §23.Do zakupu obligacji na przetargu uzupełniającym są uprawnieni uczestnicy przetargu. §24.Najpóźniej wdniu przetargu uzupełniającego Minister Finansów ogłasza komunikat oprzetargu uzupełniającym, zawierający wszczególności: 1)  datę przetargu oraz godzinę upływu terminu składania ofert; –5– Poz. 1089

 Dziennik Ustaw 2)  datę igodzinę rozrachunku przetargu; termin wykupu ikod ISIN obligacji; 3)  4)  cenę, októrej mowa w§22; 5)  wartość nominalną obligacji oferowanych do sprzedaży; 6)  minimalną wartość nominalną oferty składanej przez uczestnika przetargu uzupełniającego; wartość narosłych odsetek na dzień rozliczenia przetargu. 7)  §25.1.Oferta zakupu obligacji na przetargu uzupełniającym powinna zawierać wszczególności: 1)  adres agenta emisji; 2)  termin wykupu ikod ISIN obligacji; 3)  liczbę oraz wartość nominalną obligacji będących przedmiotem oferty; 4)  upoważnienie dla Krajowego Depozytu do obciążenia rachunku bankowego w Narodowym Banku Polskim, wraz zpodaniem jego numeru, kwotą odstępnego wsytuacji, októrej mowa w§30 ust.4–6; 5)  numer konta depozytowego lub rachunku papierów wartościowych bądź rachunku zbiorczego wKrajowym Depozycie, na które uczestnik nabywa obligacje.

2. Na przetargu uzupełniającym uczestnik przetargu może złożyć jedną ofertę. 3.Wartość nominalna oferty zakupu złożonej na przetargu uzupełniającym przez jednego uczestnika przetargu nie może być większa od wartości, októrej mowa w§24 pkt5.

4. Przepis §17 ust.5 stosuje się odpowiednio. §26.1.Zakup obligacji na przetargu uzupełniającym przez poszczególnych uczestników przetargu następuje proporcjonalnie do wartości obligacji nabytych przez nich na przetargu sprzedaży. 2.Proporcjonalny udział uczestnika przetargu uzupełniającego jest obliczany jako procentowy udział uczestnika przetargu wzakupie ogółem osiągniętym na danym przetargu sprzedaży, po wyłączeniu zakupów dokonanych przez uczestników przetargu, którzy zrezygnowali zudziału wprzetargu uzupełniającym. 3.Wprzypadku gdy wartość oferty zakupu złożonej na przetargu uzupełniającym przez uczestnika przetargu jest niższa od wartości będącej iloczynem udziału proporcjonalnego iwartości, októrej mowa w§24 pkt5, nieprzydzielone temu uczestnikowi przetargu obligacje owartości stanowiącej różnicę pomiędzy tymi wielkościami zostaną rozdzielone proporcjonalnie pomiędzy pozostałych uczestników przetargu. Wtakim przypadku przydział przedmiotowych obligacji nastąpi zwykorzystaniem udziału proporcjonalnego, obliczonego analogicznie jak wust.2, po wyłączeniu zakupów dokonanych przez uczestników przetargu rezygnujących zzakupu obligacji opełnej przysługującej im wartości. 4.Wprzypadku gdy łączna wartość nominalna ofert zakupu złożonych na przetargu uzupełniającym jest niższa od wartości, októrej mowa w§24 pkt5, oferty poszczególnych uczestników przetargu są realizowane wcałości. §

27. Oferty złożone przez uczestników przetargu, którzy nie dokonali zakupu obligacji na przetargu sprzedaży, są przyjmowane przez Ministra Finansów wyłącznie po przyjęciu wszystkich ofert złożonych przez uczestników przetargu, którzy dokonali zakupu obligacji na przetargu sprzedaży. §28.Po przetargu uzupełniającym Minister Finansów ogłasza komunikat owynikach przetargu uzupełniającego, zawierający wszczególności: 1)  datę przetargu; 2)  datę igodzinę rozrachunku przetargu; 3)  termin wykupu ikod ISIN obligacji; 4)  cenę, októrej mowa w§22; –6– Poz. 1089

 Dziennik Ustaw –7– Poz. 1089

5)  wartość nominalną obligacji oferowanych do sprzedaży; 6)  wartość nominalną obligacji, na które otrzymano ofertę zakupu; 7)  wartość nominalną obligacji, których oferty zakupu przyjęto. Rozdział6 Rozrachunek przetargu sprzedaży iprzetargu uzupełniającego §29.1.Sposób obliczenia ceny zakupu obligacji nabytych na przetargu sprzedaży określa załącznik nr1 do rozporządzenia. 2.Uczestnicy przetargu sprzedaży, których oferty zakupu zostały przyjęte, są obowiązani zapłacić cenę zakupu wdniu rozrachunku przetargu sprzedaży do godziny określonej zgodnie z§20 ust.1 pkt3. 3.Zapłata ceny zakupu następuje za pośrednictwem Krajowego Depozytu ijest dokonywana zwykorzystaniem rachunków bieżących banków prowadzonych przez Narodowy Bank Polski. Rozrachunki przetargów obligacji odbywają się wtrybie ina zasadach określonych wumowie pomiędzy Ministrem Finansów aKrajowym Depozytem. 4.Obciążenie rachunków, októrych mowa wust.3, wykorzystywanych do dokonywania rozrachunków oraz uznanie rachunku budżetu państwa odbywa się na podstawie zlecenia Krajowego Depozytu. §30.1.Wprzypadku nieuiszczenia wdniu zapłaty ceny zakupu będą naliczane odsetki. 2.Wysokość odsetek za każdy dzień niedotrzymania terminu zapłaty, októrej mowa wust.1, obliczona będzie jako iloczyn oprocentowania kredytu lombardowego ustalanego przez Narodowy Bank Polski ikwoty nierozrachowanej pojedynczej transakcji, podzielony przez

365. Przez pojedynczą transakcję rozumie się zakup obligacji przez uczestnika przetargu, który złożył ofertę na określoną liczbę obligacji po danej cenie czystej na jedno konto depozytowe lub rachunek papierów wartościowych bądź rachunek zbiorczy, prowadzone przez Krajowy Depozyt. 3.Nie można dokonać częściowego rozrachunku pojedynczej transakcji. 4.Jeżeli cena zakupu, powiększona onarosłe odsetki wwysokości, októrej mowa wust.2, nie zostanie zapłacona najpóźniej piątego dnia roboczego po dniu rozrachunku przetargu, uważa się, że odstąpiono od nabycia obligacji, auczestnik przetargu zobowiązany jest do zapłaty odstępnego.

5. Wysokość odstępnego, októrym mowa wust.4, obliczona będzie jako iloczyn dwukrotności oprocentowania kredytu lombardowego ustalanego przez Narodowy Bank Polski, kwoty nierozrachowanej pojedynczej transakcji oraz 5/365.

6. Odstępne jest pobierane zrachunku, októrym mowa w§25 ust.1 pkt4, wnastępnym dniu roboczym po dniu, októrym mowa wust.4. §31.Wprzypadku przetargu uzupełniającego przepisy §29 i30 stosuje się odpowiednio. Rozdział7 Przetarg zamiany obligacji §32.Minister Finansów może oferować na przetargach obligacje wdrodze sprzedaży wzamian za odkupione od posiadaczy obligacje, których termin wykupu jeszcze nie upłynął, poprzez zaliczenie wierzytelności posiadaczom tych obligacji ztytułu odkupu na poczet ceny nabywanych przez nich obligacji kolejnych emisji (przetargi zamiany). §33. Wyróżnia się następujące rodzaje przetargów zamiany obligacji: 1)  przetarg zamiany wielu cen – gdy każdy uczestnik przetargu zamiany, którego oferty zostały przyjęte, nabywa lub zbywa obligacje wliczbie ustalonej zzastosowaniem wzoru, októrym mowa wpkt 3 załącznika nr2 do rozporządzenia, zwykorzystaniem ceny zawartej wofercie zamiany; 2)  przetarg zamiany jednej ceny – gdy każdy uczestnik przetargu zamiany, którego oferty zostały przyjęte, nabywa obligacje wliczbie ustalonej zzastosowaniem wzoru, októrym mowa wpkt 3 załącznika nr2 do rozporządzenia, zwykorzystaniem minimalnej ceny zamiany.

 Dziennik Ustaw –8– Poz. 1089

§34.Najpóźniej wdniu przetargu zamiany Minister Finansów ogłasza komunikat oprzetargu zamiany, zawierający wszczególności: 1)  rodzaj przetargu zamiany; 2)  datę przetargu oraz godzinę upływu terminu składania ofert; datę igodzinę rozrachunku przetargu; 3)  4)  termin wykupu ikod ISIN odkupowanych obligacji; 5)  termin wykupu ikod ISIN oferowanych obligacji; 6)  wartośćnarosłychodseteknadzieńrozrachunkuprzetargudlaobligacji określonych wpkt4i5; 7)  wykaz obligacji, których cenę czystą uczestnik przetargu jest obowiązany podać wofercie; 8)  minimalną wartość nominalną oferty; 9)  informację odopuszczalności składania ofert niekonkurencyjnych; 10)  prognozowany udział ofert niekonkurencyjnych włącznej wartości odkupu na przetargu zamiany, jeżeli dopuszczono składanie ofert niekonkurencyjnych. §35.Najpóźniej wdniu przetargu zamiany Minister Finansów ogłasza komunikat ocenach na przetargu zamiany, zawierający wszczególności: 1)  cenę czystą odkupowanych obligacji albo 2)  cenę czystą oferowanych obligacji. §36.

1. Uczestnicy przetargu zamiany mogą składać oferty niekonkurencyjne, jeżeli dopuszczono składanie ofert niekonkurencyjnych na danym przetargu zamiany. 2.Na przetargu zamiany uczestnik przetargu może złożyć jedną ofertę niekonkurencyjną.

3. Składając ofertę niekonkurencyjną, uczestnik przetargu wyraża zgodę na: wprzypadku przetargu zamiany wielu cen – nabycie lub zbycie obligacji po średniej ważonej cenie dla przyjętych 1)  ofert zawierających cenę czystą; 2)  wprzypadku przetargu zamiany jednej ceny – nabycie obligacji po minimalnej cenie zamiany.

4. Przepisy §17 ust.4–6 stosuje się odpowiednio. §37.Oferta zamiany obligacji na przetargu zamiany powinna zawierać wszczególności: 1)  adres agenta emisji; 2)  termin wykupu ikod ISIN odkupowanych obligacji; 3)  termin wykupu ikod ISIN oferowanych obligacji; 4)  liczbę oraz wartość nominalną obligacji będących przedmiotem oferty; 5)  cenę czystą: a)  oferowanych obligacji wprzypadku, októrym mowa w§35 pkt1, albo b)  odkupowanych obligacji wprzypadku, októrym mowa w§35 pkt2 – chyba że oferta stanowi ofertę niekonkurencyjną; upoważnienie dla Krajowego Depozytu do obciążenia rachunku bankowego w Narodowym Banku Polskim, wraz 6)  zpodaniem jego numeru, kwotą odstępnego wsytuacji, októrej mowa w§39 ust.7–9; 7)  numer konta depozytowego lub rachunku papierów wartościowych bądź rachunku zbiorczego wKrajowym Depozycie, zktórego uczestnik zbywa oraz na które nabywa obligacje.

 Dziennik Ustaw –9– Poz. 1089

§38.Sposób obliczenia ceny jednej obligacji odkupowanej, ceny jednej obligacji oferowanej do sprzedaży oraz liczby obligacji nabywanych na przetargu zamiany określa załącznik nr2 do rozporządzenia. §39.1.Po upływie terminu składania ofert zamiany Minister Finansów określa dla danego przetargu zamiany przyjętą cenę czystą dla obligacji odanym terminie wykupu. 2.Liczba obligacji przyznanych wzamian za odkupione obligacje jest zaokrąglana do najbliższej wartości całkowitej, wdół lub wgórę, na zasadach ogólnych. 3.Wterminie rozrachunku przetargu zamiany uczestnicy przetargu, których oferty zostały przyjęte, są obowiązani posiadać, na koncie depozytowym lub rachunku papierów wartościowych bądź rachunku zbiorczym, obligacje będące przedmiotem oferty.

4. Wprzypadku braku wdniu rozrachunku przetargu zamiany odpowiedniej liczby obligacji na koncie depozytowym lub rachunku papierów wartościowych bądź rachunku zbiorczym uczestnika przetargu będzie naliczana kara umowna. 5.Wysokość kary umownej za każdy dzień niedotrzymania terminu dostarczenia obligacji, októrej mowa wust.4, obliczona będzie jako iloczyn oprocentowania kredytu lombardowego ustalanego przez Narodowy Bank Polski, liczby obligacji oferowanych do odkupu wramach nierozrachowanej transakcji zamiany oraz ceny określonej wpkt 1 załącznika nr2 do rozporządzenia, podzielony przez

365. 6.Nie można dokonać częściowego rozrachunku transakcji zamiany. 7.Jeżeli uczestnik przetargu nie dostarczy odpowiedniej liczby obligacji oraz nie uiści kary umownej najpóźniej piątego dnia roboczego po dniu rozrachunku przetargu, uważa się, że odstąpiono od sprzedaży obligacji, a uczestnik przetargu zobowiązany jest do zapłaty odstępnego.

8. Wysokość odstępnego, októrym mowa wust.7, obliczona będzie jako iloczyn dwukrotności oprocentowania kredytu lombardowego ustalanego przez Narodowy Bank Polski, ceny określonej wpkt 1 załącznika nr2 do rozporządzenia, liczby obligacji oferowanych do odkupu wramach nierozrachowanej transakcji zamiany oraz 5/365.

9. Odstępne jest pobierane zrachunku, októrym mowa w§37 pkt6, wnastępnym dniu roboczym po dniu, októrym mowa wust.7. §40.Obligacje odkupione przez Ministra Finansów na przetargu zamiany ulegają umorzeniu zchwilą dokonania rozrachunku, zwyjątkiem obligacji nabywanych przez Ministra Finansów wcelu zarządzania długiem Skarbu Państwa. § 41.

1. Po przetargu zamiany Minister Finansów ogłasza komunikat o wynikach przetargu zamiany, zawierający wszczególności: 1)  rodzaj przetargu zamiany; 2)  datę przetargu; 3)  datę igodzinę rozrachunku przetargu; 4)  termin wykupu ikod ISIN odkupowanych obligacji; 5)  termin wykupu ikod ISIN oferowanych obligacji; 6)  cenę określoną wkomunikacie, októrym mowa w§35; 7)  wartość nominalną obligacji, na które otrzymano ofertę przetargową, zwyszczególnieniem ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich składanie; 8)  wartość nominalną przyjętych ofert przetargowych, zwyszczególnieniem ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich składanie; 9)  wartość nominalną sprzedanych obligacji; 10)  najniższą przyjętą cenę czystą przyjętych ofert iodpowiadającą jej rentowność; 11)  średnią ważoną cenę czystą przyjętych ofert iodpowiadającą jej rentowność;

 Dziennik Ustaw – 10 – Poz. 1089

12)  najwyższą przyjętą cenę czystą iodpowiadającą jej rentowność; 13)  stopę redukcji ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich składanie; 14)  dopuszczalność zakupu gotówkowego, októrym mowa w§42 ust.1; 15)  datę igodzinę, do której uczestnicy przetargu zamiany przyjmują ofertę zakupu gotówkowego.

2. Wprzypadku przetargu zamiany jednej ceny, októrym mowa w§33 pkt2, komunikat nie zawiera danych, októrych mowa wust.1 pkt11 i12. §42. 1.Minister Finansów może zaoferować uczestnikom, którzy nabyli obligacje na przetargu zamiany, nabycie dodatkowych obligacji w drodze zakupu gotówkowego w liczbie stanowiącej różnicę pomiędzy sumą papierów nabytych przez uczestnika przetargu na przetargu zamiany anajbliższą wielokrotnością tysiąca.

2. Przepis §11 stosuje się odpowiednio. §43. Przyjmując ofertę zakupu gotówkowego, uczestnik przetargu wyraża zgodę na zawarcie transakcji: 1)  wprzypadku przetargu wielu cen – po cenie wynikającej ziloczynu liczby nabywanych obligacji i: a)  średniej ważonej ceny dla przyjętych ofert obligacji oferowanych do sprzedaży zawierających cenę czystą, wprzypadku, októrym mowa w§35 pkt1, b)  ceny oferowanych do sprzedaży obligacji ogłoszonej przez Ministra Finansów, wprzypadku, októrym mowa w§35 pkt2; 2)  wprzypadku przetargu jednej ceny – po cenie wynikającej ziloczynu liczby nabywanych obligacji iminimalnej ceny zamiany.

2. Przepisy §29 ust.2–4 i§30 stosuje się odpowiednio. §44. Po upływie terminu, októrym mowa w§41 ust.1 pkt15, Minister Finansów ogłasza komunikat oliczbie obligacji nabytych wdrodze zakupu gotówkowego. Rozdział8 Przetarg odkupu obligacji §45.1. Minister Finansów może odkupować obligacje przed upływem terminu, na jaki zostały wyemitowane.

2. Do przetargu odkupu obligacji stosuje się odpowiednio §15 pkt1. 3.Odkupione obligacje ulegają umorzeniu zchwilą zapłaty za nie, zwyjątkiem obligacji nabywanych przez Ministra Finansów wcelu zarządzania długiem Skarbu Państwa. §

46. Najpóźniej w dniu przetargu odkupu Minister Finansów ogłasza komunikat o przetargu odkupu, zawierający wszczególności: 1)  datę przetargu oraz godzinę upływu terminu składania ofert; datę igodzinę rozrachunku przetargu; 2)  termin wykupu ikod ISIN obligacji przewidywanych do odkupu; 3)  4)  wartość nominalną obligacji przewidywanych do odkupu; 5)  minimalną wartość nominalną oferty; 6)  wartość narosłych odsetek na dzień rozliczenia przetargu; 7)  informację odopuszczalności składania ofert niekonkurencyjnych; prognozowany udział ofert niekonkurencyjnych włącznej wartości odkupu na przetargu, jeżeli dopuszczono składa8)  nie ofert niekonkurencyjnych.

 Dziennik Ustaw – 11 – Poz. 1089

§47. Uczestnicy przetargu odkupu mogą składać oferty niekonkurencyjne, jeżeli dopuszczono składanie ofert niekonkurencyjnych na danym przetargu odkupu. Przepisy §17 ust.2–6 stosuje się odpowiednio. §48.

1. Oferta sprzedaży obligacji na przetargu odkupu powinna zawierać wszczególności: 1)  adres agenta emisji; 2)  termin wykupu ikod ISIN obligacji; 3)  cenę czystą obligacji będących przedmiotem oferty, chyba że oferta odkupu obligacji stanowi ofertę niekonkurencyjną; liczbę oraz wartość nominalną obligacji będących przedmiotem oferty; 4)  upoważnienie dla Krajowego Depozytu do obciążenia rachunku bankowego w Narodowym Banku Polskim, wraz 5)  zpodaniem jego numeru, kwotą odstępnego wsytuacji, októrej mowa w§39 ust.7–9; 6)  numer konta depozytowego lub rachunku papierów wartościowych bądź rachunku zbiorczego wKrajowym Depozycie, zktórego uczestnik zbywa obligacje.

2. Przepis §13 stosuje się odpowiednio. §49. 1 Po upływie terminu składania ofert sprzedaży Minister Finansów określa dla danego przetargu odkupu najwyższą przyjętą cenę czystą dla obligacji odanym terminie wykupu.

2. Oferty sprzedaży obligacji: 1)  zceną niższą od najwyższej ceny czystej – zostają przyjęte wcałości; 2)  zceną równą najwyższej przyjętej cenie czystej – mogą być przyjęte wcałości lub częściowo przy zastosowaniu redukcji ofert.

3. Wprzypadku redukcji ofert Minister Finansów określa stopę redukcji ofert wprocentach, zdokładnością do dwóch miejsc po przecinku.

4. Przepis §17 ust.5 stosuje się odpowiednio. §50. Po przetargu odkupu Minister Finansów ogłasza komunikat owynikach przetargu odkupu, zawierający wszczególności: 1)  datę przetargu; 2)  datę igodzinę rozrachunku przetargu; termin wykupu ikod ISIN obligacji; 3)  4)  wartość nominalną obligacji przewidywanych do odkupu; 5)  wartość nominalną obligacji, objętych ofertami odkupu, zwyszczególnieniem ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich składanie; wartość nominalną odkupionych obligacji, z wyszczególnieniem ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich 6)  składanie; najniższą przyjętą cenę czystą iodpowiadającą jej rentowność, zdokładnością do trzech miejsc po przecinku; 7)  8)  średnią ważoną cenę czystą dla przyjętych ofert zawierających cenę czystą iodpowiadającą jej rentowność, zdokładnością do trzech miejsc po przecinku; najwyższą przyjętą cenę czystą iodpowiadającą jej rentowność, zdokładnością do trzech miejsc po przecinku; 9)  10)  stopę redukcji ofert znajwyższą ceną czystą, zdokładnością do dwóch miejsc po przecinku, zwyszczególnieniem ofert niekonkurencyjnych, jeżeli dopuszczono ich składanie. §51.Sposób obliczenia ceny odkupu obligacji zbywanych na przetargu odkupu określa załącznik nr3 do rozporządzenia. §52. Wprzypadku przetargu odkupu przepisy §39 ust.3–9 oraz §40 stosuje się odpowiednio.

 Dziennik Ustaw – 12 – Poz. 1089

§53.

1. Zapłata ceny odkupu przez Ministra Finansów następuje za pośrednictwem Krajowego Depozytu ijest dokonywana zwykorzystaniem rachunków bieżących banków prowadzonych przez Narodowy Bank Polski. Rozrachunki przetargu odkupu odbywają się wtrybie ina zasadach określonych wumowie pomiędzy Ministrem Finansów aKrajowym Depozytem. 2.Uznanie rachunków, októrych mowa wust.1, oraz obciążenie rachunku budżetu państwa odbywa się za pośrednictwem Krajowego Depozytu. Rozdział9 Oprocentowanie obligacji §54.

1. Obligacje są oprocentowane według stopy procentowej, której wysokość lub sposób obliczenia określa list emisyjny.

2. Począwszy od dnia wykupu, obligacje nie podlegają oprocentowaniu.

3. Wykaz okresów odsetkowych, dni ustalenia praw do odsetek oraz dni wymagalności odsetek od obligacji zawiera list emisyjny. 4.Narosłe odsetki naliczane są zgodnie zwzorem określonym wzałączniku nr4 do rozporządzenia, jeżeli list emisyjny nie stanowi inaczej. Wartość narosłych odsetek jest wyrażona zdokładnością do dwóch miejsc po przecinku. §55. Wprzypadku obligacji ozmiennej stopie procentowej Minister Finansów ogłasza, wdrodze komunikatu, wysokość stopy procentowej oraz wartość należnych odsetek od jednej obligacji wkolejnych okresach odsetkowych. §56.Odsetki od obligacji są naliczane od wartości nominalnej obligacji wsposób określony wzałączniku nr4 do rozporządzenia, wokresach odsetkowych określonych wliście emisyjnym. Rozdział10 Przedterminowy wykup obligacji § 57.

1. Minister Finansów zastrzega sobie prawo do wezwania posiadaczy wybranych serii obligacji o określonym terminie wykupu do bezwarunkowego przedstawienia ich do przedterminowego wykupu. Wtakim przypadku obligacje nie podlegają oprocentowaniu od następnego dnia po przedterminowym wykupie. 2.Cena wykupu obligacji może być niższa, równa lub wyższa od wartości nominalnej obligacji. Warunki przedterminowego wykupu, wtym termin wcześniejszego wykupu, określa list emisyjny. 3.Uczestnicy przetargu składają uagenta emisji obligacje do przedterminowego wykupu obligacji wimieniu własnym. §58. 1.Minister Finansów może przyznać posiadaczowi obligacji, wliście emisyjnym, prawo bezwarunkowego wezwania emitenta do przedterminowego wykupu obligacji, po upływie ustalonego okresu ipo określonej cenie, która może być niższa, równa lub wyższa od wartości nominalnej obligacji. Wprzypadku skorzystania przez posiadacza obligacji zprawa, októrym mowa wzdaniu poprzednim, obligacje nie podlegają oprocentowaniu, począwszy od następnego dnia wymagalności ztytułu przedterminowego wykupu, wskazanego wliście emisyjnym. 2.Szczegółowe warunki przedterminowego wykupu, wtym wartość nominalną obligacji, które mogą być wcześniej wykupywane, lub sposób jej ustalenia określa list emisyjny. 3.Uczestnicy przetargu składają uagenta emisji dyspozycje przedterminowego wykupu obligacji wimieniu własnym. 4.Wprzypadku gdy łączna wartość obligacji przedstawionych do przedterminowego wykupu przekracza wartość nominalną obligacji, októrej mowa wust.2, Minister Finansów ma prawo dokonać redukcji zleceń wynikających zdyspozycji przedstawienia do przedterminowego wykupu. Stopa redukcji jest ogłaszana wodpowiednim komunikacie. Rozdział11 Wykup obligacji §59. 1.Wykup obligacji następuje według ich wartości nominalnej, wdniu określonym wliście emisyjnym.

 Dziennik Ustaw – 13 – Poz. 1089

2.Wykup obligacji oraz wypłata należnych odsetek następują za pośrednictwem Krajowego Depozytu: 1)  według wartości nominalnej wterminie wykupu: a)  wdrodze zapłaty, ze środków budżetu państwa, zwykorzystaniem rachunków, októrych mowa w§53 ust.1, przez zaliczenie wierzytelności posiadaczom obligacji na poczet ceny nabywanych przez nich obligacji kolejb)  nych emisji; sposób zaliczenia określa list emisyjny; według wartości nominalnej, poniżej wartości nominalnej lub powyżej wartości nominalnej, w drodze zapłaty, ze 2)  środków budżetu państwa, zwykorzystaniem rachunków, októrych mowa w§53 ust.1, wprzypadku przedterminowego wykupu obligacji: a)  drodze wezwania posiadaczy obligacji do bezwarunkowego przedstawienia obligacji do przedterminowego w wykupu, b)  wdrodze bezwarunkowego wezwania emitenta przez posiadaczy obligacji do przedterminowego wykupu. 3.Wprzypadku obligacji indeksowanych wykup następuje według wartości obligacji odpowiadającej początkowej wartości nominalnej zuwzględnieniem przyrostu kapitału, wynikającego zindeksacji lub kapitalizacji.

4. Wierzytelność z obligacji może być zaliczona na poczet ceny zakupu obligacji kolejnych emisji, z zastrzeżeniem ust.5. 5.Minister Finansów, najpóźniej na miesiąc przed terminem zapłaty odsetek ztytułu obligacji lub ich wykupu, ogłasza komunikat zawierający wykaz obligacji kolejnych emisji, za które ich nabywcy mogą dokonać zapłaty wsposób określony wust.4. §60. 1.Spełnienie świadczenia zobligacji następuje według stanu posiadania obligacji wdniu ustalenia praw do świadczeń zobligacji. 2.Dzień ustalenia praw do świadczenia ztytułu obligacji przypada wterminach określonych wliście emisyjnym. §61.Jeżeli dzień, wktórym na podstawie rozporządzenia lub listu emisyjnego powstaje obowiązek wykonania czynności, przypada na dzień ustawowo wolny od pracy lub sobotę, termin wykonania tej czynności upływa wpierwszym dniu roboczym po tym dniu. §62.Minister Finansów może złożyć wniosek do Krajowego Depozytu oobjęcie wspólnym kodem (asymilację) różnych emisji obligacji. §63. Do sprzedaży, odkupu izamiany obligacji, które zostaną wyemitowane na podstawie listów emisyjnych, opublikowanych do dnia wejścia wżycie niniejszego rozporządzenia, stosuje się zasady itryb określone wniniejszym rozporządzeniu, ztym że do obligacji, które zostaną zaoferowane na przetargach, ogłoszonych wkomunikatach opublikowanych przed dniem wejścia wżycie niniejszego rozporządzenia stosuje się przepisy rozporządzenia, októrym mowa w§64. §64. Traci moc rozporządzenie Ministra Finansów zdnia 20 grudnia 2010r. wsprawie warunków emitowania obligacji skarbowych oferowanych wsprzedaży hurtowej (Dz.U. Nr250, poz.1680). §65.Rozporządzenie wchodzi wżycie zdniem 1 października 2013r. Minister Finansów: wz. J. Cichoń

 Dziennik Ustaw – 14 – Poz. 1089

Załączniki do rozporządzenia Ministra Finansów zdnia 30 sierpnia 2013 r. (poz.1089)

Załącznik nr1

SPOSÓB OBLICZENIA CENY ZAKUPU OBLIGACJI NABYTYCH NA PRZETARGU SPRZEDAŻY Cena zakupu obligacji nabytych na przetargu wwyniku przyjęcia i-tej oferty zakupu przez Ministra Finansów jest obliczana według poniższego wzoru: Pi = (Ci × SId + Od ) × Li przy czym iloczyn „Ci × SId” podlega zaokrągleniu do dwóch miejsc po przecinku, gdzie: Pi –  cena zakupu obligacji nabytych na przetargu wwyniku przyjęcia i-tej oferty zakupu przez Ministra Finansów, Ci –  cena, która odpowiada: a) cenie czystej określonej przez uczestnika przetargu wi-tej ofercie, b)  przypadku ofert niekonkurencyjnych, średniej ważonej cenie czystej dla przyjętych ofert, zawierających w cenę czystą, c) wprzypadku każdej oferty złożonej na przetargu jednej ceny, minimalnej cenie sprzedaży, SId –  współczynnik indeksacji na dzień rozrachunku przetargu, Od –  wartość narosłych odsetek na dzień rozrachunku przetargu, Li –  liczba obligacji, na którą opiewa i-ta oferta zakupu, lub liczba obligacji po zastosowaniu redukcji ofert.

 Dziennik Ustaw – 15 – Poz. 1089

Załącznik nr2

SPOSÓB OBLICZENIA CENY JEDNEJ OBLIGACJI ODKUPOWANEJ, CENY JEDNEJ OBLIGACJI OFEROWANEJ DO SPRZEDAŻY ORAZ LICZBY OBLIGACJI NABYWANYCH NA PRZETARGU ZAMIANY

1. Cena jednej obligacji odkupowanej dla i-tej oferty jest obliczana według poniższego wzoru, z zaokrągleniem do dwóch miejsc po przecinku: COi = COCi × SIO,d + OO,d gdzie: COi –  cena jednej obligacji odkupowanej dla i-tej oferty, COCi –  cena, która odpowiada: a)  wprzypadku, októrym mowa w§ 35 pkt 1 rozporządzenia, cenie czystej jednej obligacji odkupowanej, ogłoszonej przez Ministra Finansów, b)  wprzypadku, októrym mowa w§ 35 pkt 2 rozporządzenia, cenie zgłoszonej przez uczestnika przetargu wi-tej ofercie, c)  przypadku ofert niekonkurencyjnych, średniej ważonej cenie czystej dla przyjętych ofert, zawierających w cenę czystą, SIO,d –  współczynnik indeksacji dla obligacji odkupowanej na dzień rozrachunku przetargu, OO,d –  wartość narosłych odsetek dla obligacji odkupowanej na dzień rozrachunku przetargu.

2. Cena jednej obligacji oferowanej do sprzedaży dla i-tej oferty jest obliczana według poniższego wzoru, zzaokrągleniem do dwóch miejsc po przecinku: CZi = CZCi × SIZ,d + OZ,d gdzie: CZi –  cena jednej obligacji oferowanej do sprzedaży dla i-tej oferty, CZCi –  cena, która odpowiada: a) wprzypadku każdej oferty złożonej na przetargu jednej ceny, minimalnej cenie zamiany, b) wprzypadku, októrym mowa w§ 35 pkt 1 rozporządzenia, na przetargu wielu cen: –  cenie czystej jednej obligacji oferowanej do sprzedaży, zgłoszonej przez uczestnika przetargu wi-tej ofercie, –  wprzypadku ofert niekonkurencyjnych – średniej ważonej cenie czystej dla przyjętych ofert zawierających cenę czystą, c) wprzypadku, októrym mowa w§ 35 pkt 2 rozporządzenia, cenie ogłoszonej przez Ministra Finansów, SIZ,d –  współczynnik indeksacji dla obligacji oferowanej do sprzedaży na dzień rozrachunku przetargu, OZ,d –  wartość narosłych odsetek dla obligacji oferowanej do sprzedaży na dzień rozrachunku przetargu.

3. Liczba obligacji nabywanych przez uczestnika przetargu zamiany w wyniku przyjęcia i-tej oferty przez Ministra Finansów jest obliczana według poniższego wzoru, zzaokrągleniem do najbliższej wartości całkowitej: LZi = (COi / CZi ) × LOi gdzie: LZi –  liczba obligacji nabywanych przez uczestnika przetargu zamiany wwyniku przyjęcia i-tej oferty, LOi –  liczba obligacji odkupowanych, na którą opiewa i-ta oferta, COi –  cena jednej obligacji odkupowanej dla i-tej oferty, obliczona zgodnie zpkt 1, CZi –  cena jednej obligacji oferowanej do sprzedaży dla i-tej oferty, obliczona zgodnie zpkt 2.

 Dziennik Ustaw – 16 – Poz. 1089

Załącznik nr3

SPOSÓB OBLICZENIA CENY ODKUPU OBLIGACJI ZBYWANYCH NA PRZETARGU ODKUPU Cena odkupu obligacji zbywanych na przetargu odkupu wwyniku przyjęcia i-tej oferty sprzedaży przez Ministra Finansów jest obliczana według wzoru: Zi = (CCi × SId + Od ) × Li przy czym iloczyn „CCi × SId” podlega zaokrągleniu do dwóch miejsc po przecinku, gdzie: Zi –  cena odkupu obligacji zbywanych na przetargu odkupu wwyniku przyjęcia i-tej oferty sprzedaży przez Ministra Finansów,

CCi –  cena, która odpowiada: a) cenie czystej określonej przez uczestnika przetargu wi-tej ofercie, b)  wprzypadku ofert niekonkurencyjnych – średniej ważonej cenie czystej dla przyjętych ofert zawierających cenę czystą, SId –  współczynnik indeksacji na dzień rozrachunku przetargu, Od –  wartość narosłych odsetek na dzień rozrachunku przetargu, Li –  liczba obligacji, na którą opiewa i-ta oferta sprzedaży, lub liczba obligacji po zastosowaniu redukcji ofert.

 Dziennik Ustaw – 17 – Poz. 1089

Załącznik nr4

SPOSÓB OBLICZENIA WARTOŚCI NAROSŁYCH ODSETEK OD JEDNEJ OBLIGACJI Wartość narosłych odsetek od jednej obligacji wdniu „d”, na którego datę dokonywane są obliczenia, jest obliczana według poniższego wzoru, zzaokrągleniem do dwóch miejsc po przecinku: Od = N × SId × r × gdzie: Od –  wartość narosłych odsetek od jednej obligacji wdniu „d”, N –  wartość nominalna jednej obligacji, a D×F

SId –  wartość współczynnika indeksacji dla obligacji wdniu „d”, r a D F –  oprocentowanie obligacji wdanym okresie odsetkowym, –  rzeczywista liczba dni od pierwszego dnia danego okresu odsetkowego, zwłączeniem tego dnia, do dnia „d”, zwyłączeniem dnia „d”, –  rzeczywista liczba dni w danym okresie odsetkowym, z włączeniem pierwszego dnia okresu odsetkowego oraz wyłączeniem ostatniego dnia okresu odsetkowego, –  częstotliwość płatności kuponowych wroku.



Dziennik Ustaw Poz. 1089 z 2013 - pozostałe dokumenty:

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1742 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Rolnictwa i Rozwoju Wsi z dnia 18 grudnia 2013 r. w sprawie wymagań dotyczących sprawności technicznej sprzętu przeznaczonego do stosowania środków ochrony roślin

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1741 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 24 grudnia 2013 r. w sprawie szczegółowych warunków realizacji rządowego programu wspierania osób uprawnionych do świadczenia pielęgnacyjnego

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1740 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Administracji i Cyfryzacji z dnia 16 grudnia 2013 r. w sprawie wysokości wynagrodzenia członków i personelu pomocniczego komisji regulacyjnych działających na podstawie ustaw o stosunku Państwa do kościołów oraz związków wyznaniowych w roku 2014

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1739 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Spraw Wewnętrznych z dnia 16 grudnia 2013 r. w sprawie dokumentowania działalności gospodarczej w zakresie usług ochrony osób i mienia

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1738 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Infrastruktury i Rozwoju z dnia 30 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie nadania statutu Transportowemu Dozorowi Technicznemu

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1737 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Rolnictwa i Rozwoju Wsi z dnia 17 grudnia 2013 r. w sprawie przeprowadzania ochronnych szczepień lisów wolno żyjących przeciwko wściekliźnie

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1736 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 31 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie wieloletniej prognozy finansowej jednostki samorządu terytorialnego

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1735 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Prezesa Rady Ministrów z dnia 23 grudnia 2013 r. w sprawie kwot wartości zamówień oraz konkursów, od których jest uzależniony obowiązek przekazywania ogłoszeń Urzędowi Publikacji Unii Europejskiej

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1734 z 20132013-12-31

  Ustawa z dnia 22 listopada 2013 r. o zmianie ustawy o emeryturach i rentach z Funduszu Ubezpieczeń Społecznych

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1733 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 20 grudnia 2013 r. w sprawie szczegółowych zasad użycia oddziałów i pododdziałów Sił Zbrojnych Rzeczypospolitej Polskiej w czasie stanu wyjątkowego

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1732 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 17 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie szczegółowych zasad zatrudniania pracowników w jednostkach wojskowych przewidzianych do użycia lub pobytu poza granicami państwa

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1731 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 16 grudnia 2013 r. w sprawie wykonywania przez operatorów pocztowych zadań na rzecz obronności, bezpieczeństwa państwa i bezpieczeństwa i porządku publicznego

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1730 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Prezesa Rady Ministrów z dnia 30 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie stanowisk służbowych w Centralnym Biurze Antykorupcyjnym oraz wymagań w zakresie wykształcenia i kwalifikacji zawodowych, jakie powinni spełniać funkcjonariusze na poszczególnych stanowiskach służbowych

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1729 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Prezesa Rady Ministrów z dnia 30 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie nadania statutu Generalnej Dyrekcji Ochrony Środowiska

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1728 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 27 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie udzielania wsparcia nowej inwestycji z Funduszu Strefowego

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1727 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 27 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie pomocy publicznej udzielanej przedsiębiorcom działającym na podstawie zezwolenia na prowadzenie działalności gospodarczej na terenach specjalnych stref ekonomicznych

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1726 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Infrastruktury i Rozwoju z dnia 30 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie szczegółowych wymagań, jakie powinien spełnić podmiot wnioskujący o wyznaczenie go jako jednostkę uprawnioną, sposobu i trybu przeprowadzania kontroli oraz wzoru sprawozdania oceniającego

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1725 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Infrastruktury i Rozwoju z dnia 30 grudnia 2013 r. zmieniające rozporządzenie w sprawie dopuszczenia jednostkowego pojazdu

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1724 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Rady Ministrów z dnia 20 grudnia 2013 r. w sprawie wprowadzenia programu zwalczania gąbczastej encefalopatii bydła na 2014 r.

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1723 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Spraw Wewnętrznych z dnia 24 grudnia 2013 r. w sprawie Systemu Wspomagania Decyzji Państwowej Straży Pożarnej

• Dziennik Ustaw Nr 0, poz. 1722 z 20132013-12-31

  Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 20 grudnia 2013 r. w sprawie zwolnień od podatku od towarów i usług oraz warunków stosowania tych zwolnień